EFI:2021年比特幣、以太坊雙輪驅動 DeFi百花齊放_Deflyball

雙輪驅動、百花齊放

*2021年雙輪驅動，百花齊放。一輪是比特幣，一輪是以太坊，百花是DeFi。

比特幣的減半效應從2020年底開始顯現，隨著法幣的持續增發，比特幣的減半效應會加速顯現，甚至快于2017年的節奏。以太坊的驅動在于ETH2.0的質押深入、費用捕獲機制實施以及DeFi的持續發展。2020年毫無疑問是DeFi之年，DeFi通過流動性挖礦、治理等方面找到了爆發之道。

2021年的DeFi會有更多創新，有機會獲得更大規模的發展。關于雙輪驅動，可以參考今年早些時候藍狐筆記的文章《加密周期與價值流向》、《2017的ETH和2021的ETH》、《比特幣的減半效應與ETH2.0的質押效應》、《大歷史視角：世界儲備貨幣的興衰更替與比特幣的機會》、《閑談哈耶克、中本聰與比特幣》、《以太坊EIP-1559與ETH的價值捕獲》、《ETH2.0：PoS質押給ETH帶來深遠影響》、《理解DeFi的28張圖》、《DeFi在演化》。

自2020年初以來有超過52%的財富100強企業已開始實施加密計劃:金色財經報道，The Block的研究團隊與Coinbase合作，揭示美國最大公司和知名消費品牌的加密貨幣和區塊鏈投資及產品計劃的趨勢。Coinbase于6月22日發布了一份名為《加密貨幣現狀：企業采用》的新報告，該研究為該報告提供了依據。自2020年初以來，超過一半（52%）的財富100強企業已經開始實施加密貨幣、區塊鏈或Web3計劃。自2020年以來，在《財富100強》中，科技、金融服務和零售領域的公司在Web3采用率方面處于領先地位。23年上半年，零售業采用率的增長彌補了金融服務公司采用率下降的影響。花旗風投、谷歌風投、微軟風投和高盛的加密貨幣私人投資數量相當于所有其他財富100強公司的總和。[2023/6/27 22:01:36]

*2020年是機構實質性進入BTC之年，2021年機構會實質性地進入ETH。

元宇宙沙盒游戲SpaceY 2025完成2100萬美元A輪融資:11月24日消息，元宇宙沙盒游戲SpaceY 2025完成2100萬美元A輪融資，投資方包括Ash WSB、Draper Dragon、Formless Capital、Huobi Ventures和Magnus Capital等。OKEx Blockdream Ventures此前也對該游戲進行了戰略投資。SpaceY致力于打造開源的元宇宙平臺，新投資將為SpaceY系列游戲的進一步開發提供資金。SpaceY 2025測試版已于2021年7月發布，完整版預計將于2021年11月底發布。Steam和手游版本計劃于2022年推出。（雅虎財經）[2021/11/24 7:08:52]

灰度當前持有的加密資產，source:bybt

Cardano創始人：2021年最大目標是最大化生態系統的參與:Cardano創始人、IOHK首席執行官Charles Hoskinson表示，Cardano在2021年的最大目標是最大化生態系統的參與，其中ADA持有人可投票、注冊和創建提案，因此，2021年的主要目標是將這些功能納入Daedalus本身。Cardano目前有兩種投票系統，即Treasury所在的鏈下系統及目前尚不活躍的鏈上系統。為了開發這些鏈上機制，已擴大了正在構建此鏈上系統的團隊，到2021年，成熟的全面投票機制可能會生效。（Ambcrypto）[2021/1/1 16:11:55]

*DeFi生態會進入令人眼花繚亂的地步，交易和借貸還是最主要的賽道，但衍生品領域會加速。

分析師Alex?Krüger：摩根大通2017年和2020年對比特幣態度發生轉變:加密貨幣分析師Alex?Krüger在推特表示，摩根大通從2017年認為“比特幣是一種欺詐行為，將會爆炸”，到2020年的“比特幣與黃金競爭”，我們走了很長的路。[2020/10/24]

DEX的年交易總量超過1160億美元，source:DuneAnalytics

DeFi總用戶數接近于120萬，source:DuneAnalytics

*DeFi鎖定資產總量有機會突破1500億美元，DeFi項目在市值前五十項目中的比例有機會超過30%。

當前DeFi鎖定資產總量超過140億美元，source:DuneAnalytics

*Uniswap、Sushiswap、Curve已經是最大的加密DEX，而AMM模式會導致DEX走向集中，這會讓Uniswap、Sushiswap和Curve強者愈強。除非有顛覆性的新模式出現。

DEX近七天交易量:Uni和Sushi超過10億美元，source:DuneAnalytics

*?隨著以太坊Layer2的發展以及波卡等跨鏈DeFi的推進，DeFi的潛力會進一步釋放，規模會進一步增大。《Layer2、以太坊與公鏈格局》

*?加密原生的DeFi才能贏得未來，單純拷貝傳統金融模式，在加密領域可能走不遠。需要有基于區塊鏈原生的思維模式，而不是互聯網金融的模式。

去中心化穩定幣是加密領域的真正圣杯

*2021年加密領域最具有想象力的賽道：算法穩定幣。目前看，只有算法穩定幣才有機會實現中本聰當初的夢想。2021年算法穩定幣整體有可能超過100億美元市值。藍狐筆記從2018年初開始關注算法穩定幣，如今basis在DeFi的流動性挖礦模式下找到實施之路。《USDT、BaseCoin和MakerDAO的對比：誰會勝出？》、《深入思考穩定幣Basis》、《算法穩定幣雙雄之一：ESD》、《算法穩定幣雙雄之二：Basis》、《深入思考穩定幣Basis》。

*算法穩定幣未來是可以跟比特幣和以太坊并駕齊驅的賽道。這三者相比較，從成熟角度，btc>eth>算法穩定幣，從潛力角度，算法穩定幣>eth>btc。

但要注意的是，這個賽道雖然早期可能有很大的獲利機會，但風險同樣非常巨大，且它不會一下子成功，會經歷很多次的跌宕起伏。它的早期基本上沒有什么基本面，它無須抵押品，沒有什么底層價值支撐，沒有協議集成，沒有實際應用場景，基本上取決于人們的博弈，這個博弈本身以投機為主，這導致大多數的算法穩定幣最后都是一地雞毛，早期參與的風險極高，除非有足夠的風險承受能力以及對其博弈機制和人性有深刻了解，否則最好不要碰。

區塊鏈基礎設施

*2021年加密領域最大的突破之一：以太坊layer2的實質性落地，雖然時間可能會晚些。其中ZK-Rollups是最值得關注的layer2技術之一。Layer2的突破在2021下半年會給DeFi帶來重要影響，進一步釋放DeFi的潛力。不過，Layer2也存在互通的問題，真正的Layer2互通需要較長時間，估計到2022年以后才會解決，而一旦實現互通，才是DeFi真正綻放之時。參考藍狐筆記的文章《Layer2、以太坊與公鏈格局》。

*可信計算網絡方面也會有更多項目探索，它將連接現實世界和區塊鏈世界，從而開拓出更多DeFi應用場景。

*?隨著交易規模增大，鏈上預言機逐漸成為最重要喂價來源之一。單純的喂價預言機空間會被擠壓。

*跨鏈DeFi強力需求下，波卡等公鏈迎來發展機會。由于以太坊的可擴展性瓶頸在較長時間內不容易得到解決，且Layer2也存在不互通的問題。DeFi要成長為更大規模的領域，要承載更大的交易規模，需要充分利用跨鏈的設施。如果波卡等公鏈能把握好機會，有機會在2021年推動DeFi的發展，從而構建出僅次于以太坊的加密生態。

Tags：DEFDEFIEFI穩定幣Deflyballdefibox幣價格Earn DeFi Coin穩定幣是數字貨幣嗎知乎

BTC